Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Малый бизнес

Рассылка закрыта

При закрытии подписчики были переданы в рассылку "Секреты инвестирования" на которую и рекомендуем вам подписаться.

Вы можете найти рассылки сходной тематики в Каталоге рассылок.

←   Апрель 2006   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
Автор
Сергей Спирин

Статистика

43.617 подписчиков
-71 за неделю
←   Все выпуски   →

Управление рисками: новости, технологии, моделирование

О компании: Коллектив Пресс-релизы Статьи наших специалистов

Услуги:          Консалтинг Программные решения Аналитика Обучение

Клиенты:       Банки Предприятия Госструктуры Инвесткомпании

Связь:     Контакты Схема взаимодействия

Управление рисками: новости, технологии, моделирование

Выпуск от 19.04.2006
Хотите связаться с нами, поделиться идеей или спросить о предоставляемых услугах?
Звоните по телефонам (095) 935-6555, 935-6011 или пишите на e-mail info@franklin-grant.ru

Новости:

Нефть опять за $70. Мифы и реальность текущих прогнозов.
 

Начало текущей недели, мировой рынок энергоносителей отметил новыми рекордами. В понедельник, цены на нефть, разменяв седьмой десяток, вплотную окопались около абсолютных ценовых максимумов, а в деловой прессе была развернута очередная дискуссия, касающаяся дальнейших перспектив развития энергодобывающей отрасли, являющейся значимым фактором риска для политической, экономической и инвестиционной стабильности современного общества. Отмечая ставшую характерной в последнее время в обсуждении данного вопроса, апокалипсическую полярность многочисленных прогнозов, нельзя не обратить внимания на существование одного нюанса, делающего сомнительным ценность большинства таких прогнозов.

Корень данной проблемы – недостаток прозрачности существующей информации по имеющимся в распоряжении стран-экспортеров резервам нефти и газа, а также отсутствие единой и четкой методологии их определения, зачастую являющейся их произвольной оценкой, что создает весьма благодатную почву для манипулирования данными со стороны любой из заинтересованных сторон.

На протяжении двух последних лет мы стали свидетелями нескольких корпоративных скандалов, связанных с переоценкой нефтяными компаниями своих доказанных запасов, являвшихся много меньшими официально задекларированных, а ведь данная цепочка лишь малое звено в ряду подобных. В отличие от публичных, национальные нефтяные компании контролируют около трех четвертей официальных запасов мировых резервов, причем список включает информацию из таких «закрытых» источников, как Саудовская Аравия, Кувейт и ряда других, находящихся на первых строчках нефтяной иерархии. Факт неутешительный, т.к. результаты аудита аналогичного образования с мексиканской пропиской, показывают, что государственная принадлежность компании далеко не гарантирует достоверность предоставляемых ею данных. 

Невозможно долго держать в руках раскаленную кочергу, говорил британский сказочник -  сегодня человечество ежегодно потребляет свыше 30 млрд.баррелей нефти, и по самым скромным оценкам темпы годового прироста спроса будут составлять около 2%. С каждым годом, объемы разведанных запасов становятся все меньше. Мировая нефтедобыча достигла той критической точки, когда прирост новых запасов не способен покрыть объемов текущего использования ресурса и значение данного коэффициента продолжает неуклонно падать...

Этот «загадочный» скоринг».

Во всех странах с развитой системой финансовых услуг кредиты выдаются только тем заемщикам, кто прошел специальную процедуру оценки кредитоспособности, называемую кредитным скорингом. В связи с быстрым ростом кредитного рынка в России и рисками, связанными с кредитным бизнесом, данная методика становится крайне нужной и для российских банков. В статье рассматриваются структуры и методы построения моделей скоринга.
 

Прежде всего дадим определение понятию «скоринг». Кредитным скорингом называется быстрая, точная и устойчивая процедура оценки кредитного риска, имеющая научное обоснование. Скоринг является математической моделью, которая соотносит уровень кредитного риска с параметрами, характеризующими заемщика, – физическое или юридическое лицо. Моделей скоринга множество, каждая из них использует свой набор факторов, характеризующих риск, связанный с кредитованием заемщика, и получает в результате пороговую оценку, которая и позволяет разделять заемщиков на «плохих» и «хороших». Смысл кредитного скоринга заключается в том, что каждому соискателю кредита приписывается свойственная только ему оценка кредитного риска. Сравнение значения кредитного скоринга, полученного для конкретного заемщика, со специфичной (подчеркнем это) для каждой модели скоринга пороговой оценкой помогает решить труднейшую проблему выбора при выдаче кредита, разделяя заемщиков на два класса (тех, кому кредит выдать можно, и тех, кому он «противопоказан»).

Что дает банкам применение научного скоринга
Благодаря использованию скоринга банк получает снижение числа «плохих» кредитов. В качестве доказательства приведем данные по кредитованию физических лиц с использованием системы скоринга фирмы Fair Isaac. После «пропускания» факторов, характеризующих заемщика, через скоринговую модель получим число, определяющее уровень риска, свойственного кредитованию данного заемщика. Это число принимает одно из значений в интервале от 300 до 850. Каждое из этих значений характеризует различную возможность погашения кредитных обязательств. Разные значения кредитного скоринга определяют различные соотношения «хороших» и «плохих» заемщиков (табл.)1. Таким образом, кредитуя заемщиков с высоким значением скоринга, банк уменьшает вероятность невозврата кредитов. Тем самым уменьшаются потери и увеличивается прибыль от кредитной деятельности без снижения стандартов кредитования.

Разновидности моделей скоринга, и что требуется для их построения

Экономика, кредитный бум и устойчивость банковской системы

Довольно скоро состоится 10-летний «юбилей» дефолта 1998 г., поэтому самое время подвести некоторые итоги и понять, чему научил нас тот болезненный опыт, который страна получила тогда, погнавшись за высокими процентами по ГКО. Оправившись после дефолта, банки ринулись на рынок потребительского кредитования. И сегодня уже слышны голоса, что недалек новый кризис, взращенный российским кредитным бумом. Какие в связи с этим риски могут ждать нас в самом ближайшем будущем, каковы возможные причины их возникновения и какие средства оценки кредитных рисков следует применять?

Сегодня многие считают, что не все благополучно в банковской системе страны. Одним из подтверждений сказанного является публикация летом 2005 г. (какое случайное совпадение – 17 августа!) в газете «Финансовые известия» статьи А. Лившица1, предрекающей, что «кредитный бум в стране закончится мордобоем». По нашему мнению, изложенное в данной статье можно свести к нескольким простым утверждениям:

  • в стране действительно начался бум кредитования населения;

  • банки в погоне за клиентами практически не оценивают риски заемщиков, раздавая кредиты всем желающим;

  • ссылаясь на высокие риски, они кредитуют население не под заявленные проценты, а под гораздо более высокие (40–50%);

  • при возникновении проблем с погашением задолженности сразу у множества заемщиков может возникнуть масштабный
    банковский кризис.

На наш взгляд, правильность или ошибочность этих утверждений, скрытая от нас в будущем, определяется двумя основными моментами. Во-первых, широтой использования, типами и качеством применяемых в российских банках систем оценки кредитоспособности заемщиков – систем кредитного скоринга и, во-вторых, мировой рыночной конъюнктурой и экономической ситуацией в стране, влияющих на доходы населения (темпы их изменения)...

 

Обратите внимание на наши услуги:
Аудит рисков банка, создание регламентов и процедур по управлению рисками
Скоринг физических лиц
Оценка кредитоспособности юридических лиц
Аудит рисков и составление карты рисков предприятия
Корпоративная система управления финансовыми рисками предприятия.
Если Вы являетесь профессионалом в области риск-менеджмента или занимаетесь этим вопросом в Вашей компании и хотите разместить статью на нашем сайте в разделе Новости, пишите на info@franklin-grant.ru
 
119415, г.Москва, ул.Кравченко, д.9, "Франклин&Грант. Финансы и аналитика".
Тел.: +7 (095) 935-6555, 935-6011
  E-mail: info@franklin-grant.ru
В избранное